Český finanční a účetní časopis 2019(2):21-36 | DOI: 10.18267/j.cfuc.529

Auditor's responsibility in relation to transfer pricing

Libuše Müllerová, Michal Šindelář*
Vysoká škola ekonomická v Praze, Fakulta financí a účetnictví, katedra finančního účetnictví a auditingu, nám. W. Churchilla 4, 130 67 Praha 3

The article discusses the auditor's responsibility - first in general and subsequently in relation to transfer prices for related parties. The basis for the assessment of transfer prices from the auditor perspective is the view of accounting regulations and auditing standards. Based on the auditor's responsibility analysis, the article analyzes the judiciary's decision-making based on the relationship between the auditor's report and transfer prices. The research based on the case law of the Supreme Administrative Court refers to the auditors' failure in issuing auditor's reports on the financial statements. The result of the research shows that the auditor did not pay enough attention to the correct setting of transfer prices. The consequences are not only tax credits, but also incorrectly reported information on expenses (revenues) and profit or loss of the entities in their financial statements.

Keywords: Transfer pricing; Related parties; Financial accounting; Auditing.
JEL classification: G32, M41, M42

Published: October 1, 2019  Show citation

ACS AIP APA ASA Harvard Chicago Chicago Notes IEEE ISO690 MLA NLM Turabian Vancouver
Müllerová, L., & Šindelář, M. (2019). Auditor's responsibility in relation to transfer pricing. Czech Financial and Accounting Journal, 2019(2), 21-36. doi: 10.18267/j.cfuc.529
Download citation
  • BibTeX (.bib)
  • Bookends (.ris)
  • EasyBib (.ris)
  • EndNote (.enw)
  • EndNote 8 (.xml)
  • ISI WoS (.isi)
  • Medlars (.medlars)
  • Mendeley (.ris)
  • MODS (.xml)
  • Papers (.ris)
  • RefWorks (.txt)
  • RefManager (.ris)
  • RIS (.ris)
  • MS Word (.xml)
  • Zotero (.ris)
    • Open full article

    References

    1. Arbitrážní úmluva, 1990. Úmluva o zamezení dvojího zdanění v souvislosti s úpravou zisků sdružených podniků. [vid. 13. 08. 2019]. Dostupné z: <https://eur-lex.europa.eu/legal-content/CS/TXT/HTML/?uri=CELEX:41990A0436&from=CS>.
    2. GFŘ [Generální finanční ředitelství], 2019. Pokyn GFŘ D-34 Sdělení k uplatňování mezinárodních standardů při zdaňování transakcí mezi sdruženými podniky - převodní ceny. [vid. 13. 8. 2019]. Dostupné z: <https://www.mfcr.cz/assets/cs/media/Financni-zpravodaj_2019-c-05.pdf>.
    3. IAASB [International Auditing and Assurance Standards Board], 2018. Handbook of International Quality Control, Auditing, Review, Other Assurance, and Related Services Pronouncements [online]. [vid. 13. 8. 2019]. Dostupné z: <https://www.kacr.cz/anglicka-verze-standardu-2018>.
    4. IASB [International Accounting Standards Board], 2013. IAS 24 Zveřejnění spřízněných stran. [vid. 13. 08. 2019]. Dostupné z: <https://www.iasplus.com/en/standards/ias/ias24>.
    5. JELÍNEK, M., 2018. Transferové ceny. Praha: Verlag Dashöfer. ISBN: 978-80-87963-61-6.
    6. KAČR, 2012. Příručka pro provádění auditu. Praha: A. R. Garamond. ISBN: 978-80-86679-18-1.
    7. KRÁLÍČEK, V., 2014. Jak se úspěšně vypořádat s požadavky ISA 240 Postupy auditorů související s podvody při auditu účetní závěrky. Auditor. Roč. 21, č. 5, s. 12-14.
    8. KRÁLÍČEK, V., MOLÍN, J., 2013. Profesní odpovědnost auditora. Auditorská profese v České republice [online]. Praha: Komora auditorů České republiky [vid. 13. 8. 2019]. Dostupné z: <https://www.kacr.cz/file/1436/Publikace_Auditorsk%C3%A1%20profese%20v%20%C4%8CR.pdf>.
    9. MOLÍN, J., 2014. Povinnost auditora při odhalování korupčního jednání. Auditor. Roč. 21, č. 5, s. 15-19.
    10. MÜLLEROVÁ, L., a kol., 2017. Auditing. Praha: Oeconomica.
    11. MUŽATKOVÁ, H., 2019. Priority činnosti kárné komise KAČR. Auditor. Roč. 26, č. 6, s. 22-24.
    12. PELÁK, J. a ŠTĚPÁN, M., 2019. Řízení kvality - předpisy. Auditor. Roč. 26, č. 6, s. 11-15.
    13. OECD, 2017. Směrnice OECD o převodních cenách pro nadnárodní podniky a daňové správy 2017. [vid. 13. 08. 2019]. Dostupné z: <http://oecd-ilibrary.org/taxation/smernice-oecd-o-prevodnich-cenach-pro-nadnarodni-podniky-a-danove-spravy-2017_fb80b515-cs>.
    14. SAMSELIOVÁ, S., 2019. Transferové ceny - pohled finančního účetnictví, auditu a daní. Praha: Vysoká škole ekonomická. Diplomová práce.
    15. SOLILOVÁ, V., NERUDOVÁ, D., 2019. Je princip tržního odstupu nadále udržitelný? Bulletin Komory daňových poradců ČR.
    16. VIKTORIN, J., 2019. Dozorčí komise - mýty a skutečnost. Auditor. Roč. 26, č. 6, s. 20-22.

    This is an open access article distributed under the terms of the Creative Commons Attribution 4.0 International License (CC BY 4.0), which permits use, distribution, and reproduction in any medium, provided the original publication is properly cited. No use, distribution or reproduction is permitted which does not comply with these terms.


    Return to the content